Alkuvuodesta 1981 Holt alkoi yhtyeen managerina. 8. helmikuuta R.E.M

Alkuvuodesta 1981 Holt alkoi yhtyeen managerina. 8. helmikuuta R.E.M. kävi ensimmäisen kerran studiossa nauhoittaen Joe Perryn Bombay Studiolla kahdeksan laulua. Näitä äänityksiä ei kuitenkaan koskaan käytetty. Sen sijaan kasettikopiona julkaistiin Mitch Easterin Drive-In Studiolla Winston-Salemissa 14. huhtikuuta|14./15. huhtikuuta tehdyistä äänityksistä ”Sitting Still”, ”White Tornado” ja R.E.M:n ensimmäinen hitti, collage-radioasemien suosikki ”Radio Free Europe”. Näitä kasetteja yhtye lähetti klubeille, lehdille ja muutamille levy-yhtiöille.